韓城城投旗下融資平臺再逾期
編輯:admin / 發(fā)布時間:2020-06-01 / 閱讀:1253
陜西省韓城市政信項目融資再現(xiàn)兌付逾期。
近期,有投資人向《中國經(jīng)營報》記者透露,陜西省韓城市黃河新區(qū)建設開發(fā)投資有限責任公司(以下簡稱“黃河建投”)的一項非標融資項目逾期重新安排還款時間后,再次出現(xiàn)逾期。
記者注意到,作為上述融資項目的擔保人、也是黃河建投母公司的韓城市城市投資(集團)有限公司(以下簡稱“韓城城投”)早在2018年即出現(xiàn)債務逾期情況。至此,作為韓城市重要的政信融資平臺,黃河建投和韓城城投不得不面臨日趨嚴峻的融資環(huán)境。
國元信托董秘向記者透露,目前一家國家級的資產(chǎn)管理公司正在和黃河建投溝通,計劃收購該筆債項,化解該項債務。
國元信托表示,仍對黃河建投及其母公司韓城城投保持信心,流動性問題是暫時的,融資方也正在根據(jù)國家政策,積極尋求融資,目前,韓城城投正在著手發(fā)疫情防控債,預計金額10億元。
與此同時,韓城市審計局自2020年2月對韓城城投等28家企業(yè)開展審計。據(jù)悉,此次審計旨在“摸家底、補短板、防風險、促改革”。
融資兌付兩度逾期
記者了解到,上述逾期非標項目為安徽國元信托有限責任公司(以下簡稱 “國元信托”)向黃河建投提供的信托融資——國元·安盈201702045號集合資金信托計劃,規(guī)模2億元,于2017年11月24日~12月15日,共分4期成立發(fā)行,期限為24個月。
2019年11月第一期產(chǎn)品到期后,黃河建投即出現(xiàn)了兌付逾期,到期本金利息均未兌付。
記者獲得的國元信托發(fā)送給投資人的《國元·安盈·201702045號集合資金信托計劃還款方案征詢意見函》顯示,逾期后,黃河建投做出了延期還款的安排,承諾通過采取積極融資、處置資產(chǎn)等多種方式籌集資金,于2019年12月15日之前先向國元信托支付全部貸款本金的10%,以及各期貸款全部到期利息。剩余約1.8億元本金申請延期,從2020年4月起每月償還2571.43萬元本金及相應利息,至2020年10月底全部還清。
然而,有投資人告訴記者,除了2019年12月12日前已支付的本息2828萬元,至2020年5月,黃河建投僅支付了逾期至2020年2月29日的利息400萬元,3、4、5月份的利息及本金均未支付。這與其此前承諾的4月份起每月償還本息2571.43萬元相去甚遠。
對此,國元信托董秘回應《中國經(jīng)營報》記者稱, 近幾天公司已經(jīng)派部門經(jīng)理和項目經(jīng)理赴韓城催收,韓城城投方面承諾5月29日下午5點之前會兌付一個月的利息。本金部分由于受到疫情影響,韓城市政府的財政收入同比大幅下降,比較難按照以往的融資方式等還款,就此狀況,韓城城投已向國元信托發(fā)函解釋。
有接近國元信托的投資人告訴記者,國元信托負責該項目的經(jīng)理曾透露,5月30日會有部分兌付款。
記者就此致電黃河建投,一位接聽電話的男士稱,具體事宜包括后續(xù)還款方案應該咨詢國元信托。記者隨后多次致電國元信托負責該信托計劃的經(jīng)理,對方電話一直未能接通。
記者注意到,作為該項目的擔保方,韓城市政融資主要平臺的黃河建投母公司韓城城投,此前已出現(xiàn)多項債務逾期。國元信托在上述《意見函》中亦稱,2018年12月以來,本信托計劃擔保方有多筆金融機構融資出現(xiàn)逾期,造成了一定的負面輿情,進而影響了包括融資方、擔保方在內(nèi)的韓城市整體外部融資環(huán)境。
韓城城投2019年年度報告披露,2018年韓城城投從國通信托有限責任公司募集的2.4億元債務發(fā)生逾期,韓城城投解釋其流動性緊張。截至2020年4月30日年報披露日,這筆債務在簽署《調(diào)節(jié)協(xié)議》分期償還的基礎上又重新安排了還款計劃。
而即便流動性緊張,但韓城城投卻擔保了多個融資項目。截至2019年末,其尚未履行及未履行完畢的對外擔保余額42.97 億元,其中為黃河建投擔保余額4.82億元。
韓城城投資金鏈緊繃
Wind數(shù)據(jù)顯示,截至目前,韓城城投在公開市場的存續(xù)債券共6只,合計發(fā)行總額為35.9億元。2020年2月,韓城城投先后發(fā)行兩筆債券,共融資3.8億元,但這兩筆融資并不能改善韓城城投及黃河建投的兌付逾期狀況。
募集書顯示,該兩筆債券的用途除了扣除發(fā)行費用,均于2020年2月5日用于償還湖南信托9383萬元融資款,及安信信托2.8億融資款。
其年報顯示,截至2019年末,韓城城投總資產(chǎn)為216.97億元,較上年同期減少2.29%;總負債148.17億元,較上年同期增加3.95%;歸母凈資產(chǎn)為65.55億元,較上年同期減少13.75%。資產(chǎn)負債率68.29%,較上年同期增加6.39%。2019年,其營業(yè)收入79.68億元,較上年同期減少15.32%;利潤總額為1.06億元,較上年同期減少44.39%。對此,韓城城投解釋稱,主要因為2019年利息費用較大所致。
同時,韓城城投2019年到期的非流動負債為22.83億元,而其賬面貨幣金額僅6.69億元。合計受限資產(chǎn)則高達55.20億元,占其總資產(chǎn)的 25.40%,其中除1.82億元銀行承兌匯票、銀行貸款保證金外,均為借款、融資抵押物。對此,韓城城投稱,其受限資產(chǎn)主要為土地資產(chǎn)。其受限資產(chǎn)規(guī)模較大,若在未來不能得到改善,對公司的流動性及償債能力有一定影響。#p#分頁標題#e#
此外,截至2019年末,有六家銀行共向韓城城投提供授信23.29億元,但目前其剩余額度僅4900萬元。截至2019年末,其在建工程規(guī)模為9.63億元,較2018年末增加184.97%,韓城城投稱,若未來繼續(xù)大幅度增加新增投資將對其帶來一定的資本支出壓力,對公司財務產(chǎn)生一定壓力。
記者還注意到,截至2019年末,韓城城投非經(jīng)營性往來占款和資金拆借合計48.95億元,占其合并口徑凈資產(chǎn)的71.15%,其中與韓城市政府的往來款項為2.50億元,韓城城投稱該比賬款的期限分別為1年、1~2年、2~3年。
對應的,截至2019年末,韓城城投其他應收款賬面價值52.31億元,韓城城投稱,其他應收款主要為與韓城市各個單位及其他公司的往來款,金額較大,若不能按時收回,將對公司的運營、債務償還產(chǎn)生較大影響。
從嚴整治舉債亂象
公開資料顯示,韓城城投成立于2005年7月,其股東分別為韓城市人民政府國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會和國家發(fā)展基金有限公司,二者分別占股86.44%和13.56%。其經(jīng)營業(yè)務主要為基礎設施建設、保障房建設及銷售、面粉加工及銷售,以及煤炭貿(mào)易等。
2016年4月,韓城市委市政府決定建設黃河新區(qū),定位為沿黃文化旅游的首席勝地、高端現(xiàn)代服務業(yè)集聚區(qū)、科技創(chuàng)新基地等。同年5月,韓城城投出資成立黃河建投,目的是承擔黃河新區(qū)內(nèi)大量的基礎設施建設任務。一位資深非標投資人士告訴記者,對于城投、建投這樣的政信平臺而言,關鍵是要算好流動性,否則一旦出現(xiàn)逾期,后期金融機構就會對其斷貸,資金鏈就會出問題,融資環(huán)境就會變差。
記者注意到,韓城市新聞網(wǎng)消息顯示,韓城市審計局已對韓城城投等28家企業(yè)開展審計。此次審計,旨在進一步深化對國有企業(yè)和國有資本的審計監(jiān)督。
2020年2月,陜西省印發(fā)的《關于堅決打贏疫情防控阻擊戰(zhàn)促進經(jīng)濟平穩(wěn)健康發(fā)展的意見》稱,嚴格落實政府債務負面清單,從嚴整治舉債亂象,有效遏制隱性債務增量,確保完成年度隱性債務化解任務。
陜西省披露的預算報告稱,2019年對一些開發(fā)區(qū)違法違規(guī)舉債進行了問責,堅決遏制違法違規(guī)舉債。
預算報告同時指出,當前財政收入增速明顯放緩,一些縣區(qū)“三保”支出與化解隱性債務、償還中小企業(yè)欠款疊加,收支矛盾比較尖銳;雖然政府債務風險總體可控,但一些高風險縣區(qū)仍需重點關注。
文章來源:中國經(jīng)營報
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